ピーエス・コンストラクション

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 2,677 円 に対し、20MA 2,743 円・80MA 3,002 円・200MA 2,419 円・240MA 2,305 円。ただし、価格は直近のスイング安値 2,736 円 → 2,623 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。その一方で、エリオット波動分析でも 週足は 上昇2波進行中(日足は判定不能)。(直近 120 日 ATR 3.8% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 2,623 円 から +2.1% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

上値節目は戻り高値 2,907 円(残 +8.6%)、届く前の距離を保つ局面。なお、直近 5 日(-0.16%/日)は 20 日(-0.21%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、出来高は 5 日比 0.53 倍 の通常水準、法則合意ありで根拠は中庸。一方、構造的には 3 波最優先の波動進行が確認でき、上昇基調の根幹に裏付けが乗る。なお、需給構造のバランスも確認できる・信用残の偏りに留意したい。

警戒材料は 2 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 2,623 円(−2.0%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、戻り高値(2,907 円)が次の節目、上値余地は +8.6%。リスクは下値 −2.0%、リワードは上値 +8.6%。追加の警戒要素として 信用残の偏り警戒・上ヒゲ陽線の踏み上げ が観測されています。

待機(黄)・総合スコア 48 / 100。押し目での休止局面。重度の警戒と標準的な燃料が同居の状態。最終判断: 積極的な追従に値するリスクリワード(下値リスク −2.0% / 上値余地 +8.6% = リスクリワード 4.3 倍)。目標までの残額: 戻り高値 2,907 円 まで +8.6%。