若築建設

「地下圏」に沈む銘柄。主要 4 本 MA すべてを上に置いた、下降構造の継続。すべての支持帯が抵抗帯に変化した深刻な下落状態。現在価 3,625 円 に対し、20MA 3,875 円・80MA 4,469 円・200MA 4,780 円・240MA 4,654 円。合わせて、価格は直近のスイング安値 4,740 円 → 3,975 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。同時に、ボリンジャーバンド下限を突破しており (bb_position -1.31σ)、価格は統計的な安値圏まで売り込まれている。(直近 120 日 ATR 3.7% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 3,975 円 を -8.8% 割り込んでおり、上昇構造の前提が崩れている。

戻り高値 4,720 円 までまだ +30.2% の余地、射程外と言える距離。なお、推進速度は 5 日 -0.67%/日 が 20 日(-0.53%/日)を下回り、勢いに陰り。また、出来高 0.82 倍 の平均的水準、法則の同期で堅実な推進。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。なお、需給構造のバランスも確認できる・信用残の偏りに留意したい。

3 件の警戒材料が並ぶ、中度の警戒帯。一方、反発めどは順次、最初は 20MA 戻り 3,875 円(現在価から +6.9%)。続く反発候補: 80MA 戻り 4,469 円(+23.3%)・240MA 戻り 4,654 円(+28.4%)。追加の警戒要素として 下降中の買いはギャンブル・信用残の偏り警戒・弱気プライスアクション が観測されています。

警戒(赤)・総合スコア 35 / 100。現状は「底堅いエネルギーの充填期」と定義できる。中度の警戒材料と標準的な燃料が同居の状態。最終判断: 下落構造のため、反発確認まで動かない判断が無難。反発めどまでの距離: 20MA 戻り 3,875 円 で +6.9%。