日本電設工業

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 4,515 円 に対し、20MA 4,592 円・80MA 4,767 円・200MA 3,708 円・240MA 3,526 円。ただし、価格は直近のスイング安値 4,565 円 → 4,145 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。その一方で、エリオット波動分析でも 週足は 上昇2波進行中(日足は判定不能)。(直近 120 日 ATR 3.3% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 4,145 円 から +8.9% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

上値節目は戻り高値 5,310 円(残 +17.6%)、届く前の距離を保つ局面。なお、直近 5 日(-0.46%/日)は 20 日(-0.41%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、出来高 0.96 倍 の平均的水準、法則の同期で堅実な推進。一方、3 波目という構造的推進力が点灯、整合性の高い局面。加えて、需給構造のバランスも確認できる・信用残の偏りに留意したい。

2 件の警戒材料が並ぶ、中度の警戒帯。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 4,145 円(−8.2%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、上値余地は戻り高値 5,310 円 までで +17.6%。リスクは下値 −8.2%、リワードは上値 +17.6%。点灯中の希少警戒シグナル: 下降中の買いはギャンブル・信用残の偏り警戒。

待機(黄)・総合スコア 57 / 100。現状は「押し目での休止局面」と定義できる。背後にあるのは「中度の警戒材料と標準的な燃料が同居」の構図。結論は「追従は可能だが、タイミング選別が要る位置」(下値リスク −8.2% / 上値余地 +17.6% = リスクリワード 2.1 倍)。次の節目は戻り高値 5,310 円(+17.6%)。