テクノ菱和

「遷移期」にある銘柄。A 組 (20MA / 80MA) と B 組 (200MA / 240MA) の優劣が交差し、勢力図が書き換わる途中の方向感なき時期。判定を保留すべき構造の再構築局面。現在価 5,930 円 に対し、20MA 5,956 円・80MA 6,524 円・200MA 6,276 円・240MA 5,908 円。なお、価格は直近のスイング安値 5,700 円 → 5,320 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。ただし、エリオット波動分析でも 週足は 上昇4波進行中(日足は判定不能)。補足すると、フィボナッチ 61.8% (5,981 円) に 0.9% 以内まで接近、境界の節目で意識されやすい位置。(直近 120 日 ATR 5.9% の高ボラ銘柄ゆえ、ダウ判定の検知窓は N=20 日に拡張)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 5,320 円 から +11.5% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

上値節目は戻り高値 6,910 円(残 +16.5%)、届く前の距離を保つ局面。なお、20MA の傾きが鈍り(5 日 -0.39%/日 vs 20 日 -0.49%/日)、加速は途切れている。また、5 日比 0.55 倍 の出来高、合意法則も不点灯で平凡な燃料状態。一方、3 波目という構造的推進力が点灯、整合性の高い局面。なお、需給構造のバランスも確認できる・信用残の偏りに留意したい。

2 件の警戒シグナルが集中、重度の警戒が必要な局面です。なお、現生命線は 5,320 円(直近スイング安値 / 押し安値・−10.3%)、鈍化局面で振り戻しの余地を確保。また、戻り高値(6,910 円)が次の節目、上値余地は +16.5%。下値リスク −10.3% / 上値余地 +16.5%。ただし、日足は上昇 5 波進行中であり、終盤の過熱警戒位置にあります。補足の警戒材料: 下降中の買いはギャンブル・信用残の偏り警戒 が点灯。

警戒(赤)・総合スコア 37 / 100。立ち位置は「遷移期で停滞・方向感喪失」。リスクの解釈は「重度の警戒と平凡な燃料状態が同居」。結論は「条件次第で限定的に取れる局面・性急な動きは控える」(下値リスク −10.3% / 上値余地 +16.5% = リスクリワード 1.6 倍)。目標までの残額: 戻り高値 6,910 円 まで +16.5%。