ブルボン

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 2,912 円 に対し、20MA 2,887 円・80MA 3,088 円・200MA 2,745 円・240MA 2,721 円。ただし、価格は直近のスイング安値 2,825 円 → 2,801 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。その一方で、エリオット波動分析でも 週足は 上昇2波進行中(日足は判定不能)。(直近 120 日 ATR 1.8% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 2,801 円 から +4.0% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 2,920 円 の壁が +0.3% 先に迫る、判定点を試す局面。なお、直近 5 日(-0.26%/日)は 20 日(-0.47%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、出来高は 5 日比 1.12 倍 の通常水準、法則合意ありで根拠は中庸。節目手前での失速: 戻り高値(2,920 円)まで +0.3%、5 日傾き -0.26%/日 で勢い停滞。壁を越える燃料の点火がなければ後退の確度が高まる。ただし、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。補助情報として、需給構造のバランスも確認できる・点火シグナルの観測あり、足元の動きに裏付け。

複数の警戒シグナル 1 件が同期、撤退準備の段階に入っています。なお、現生命線は 2,801 円(直近スイング安値 / 押し安値・−3.8%)、鈍化局面で振り戻しの余地を確保。また、戻り高値(2,920 円)が次の節目、上値余地は +0.3%。リスクは下値 −3.8%、リワードは上値 +0.3%。追加の警戒要素として 上ヒゲ陽線の踏み上げ が観測されています。

待機(黄)・総合スコア 48 / 100。立ち位置は「押し目での休止局面」。リスクの解釈は「重度の警戒と標準的な燃料が同居」。最終判断: リワード不足・深追いを避け、次の押し目まで資金温存が手筋(下値リスク −3.8% / 上値余地 +0.3% = リスクリワード 0.1 倍)。目標までの残額: 戻り高値 2,920 円 まで +0.3%。