ドーン

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 2,873 円 に対し、20MA 2,887 円・80MA 2,732 円・200MA 2,559 円・240MA 2,512 円。さらに、価格は直近のスイング安値 2,699 円 → 2,700 円 と切り上げており、買い意欲の強さを示している。これに加え、エリオット波動分析でも 週足は 上昇1波進行中(日足は判定不能)。なお、フィボナッチ 50% (2,900 円) に 0.9% 以内まで接近、境界の節目で意識されやすい位置。(直近 120 日 ATR 2.4% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 2,700 円 から +6.4% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 3,100 円 までは +7.9% の中距離、直線を引きにくい段階。なお、20MA の傾きが鈍り(5 日 +0.20%/日 vs 20 日 +0.29%/日)、加速は途切れている。また、出来高は 5 日比 0.58 倍 の通常水準、法則合意ありで根拠は中庸。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。なお、需給構造のバランスも確認できる。

3 件の警戒材料が並ぶ、中度の警戒帯。ただし、加速基調により、20MA − ATR の 2,700 円(−6.0%)へ生命線をタイト化。さらに、上値余地は戻り高値 3,100 円 までで +7.9%。下値リスク −6.0% / 上値余地 +7.9%。補足の警戒材料: 5 波伸びきり警戒・下位足のダブルトップ・需給混戦 が点灯。

待機(黄)・総合スコア 57 / 100。立ち位置は「押し目での休止局面」。背後にあるのは「中度の警戒材料と標準的な燃料が同居」の構図。マインドセットは「リワードがリスクを十分に上回らず、慎重な様子見」(下値リスク −6.0% / 上値余地 +7.9% = リスクリワード 1.3 倍)。目標までの残額: 戻り高値 3,100 円 まで +7.9%。