エプコ

「遷移期」にある銘柄。A 組 (20MA / 80MA) と B 組 (200MA / 240MA) の優劣が交差し、勢力図が書き換わる途中の方向感なき時期。判定を保留すべき構造の再構築局面。現在価 793 円 に対し、20MA 788 円・80MA 806 円・200MA 818 円・240MA 804 円。なお、価格は直近のスイング安値 800 円 → 792 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。合わせて、エリオット波動分析でも 月足は 下降2波進行中(日足は判定不能)。(直近 120 日 ATR 1.6% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 792 円 から +0.1% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

上値節目は戻り高値 864 円(残 +9.0%)、届く前の距離を保つ局面。なお、直近 5 日(-0.18%/日)は 20 日(-0.20%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。一方、出来高は 5 日比 0.47 倍 と低調、燃料切れの様相。ただし、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。なお、需給構造のバランスも確認できる。

2 件の警戒シグナルが集中、重度の警戒が必要な局面です。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 792 円(−0.1%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、上値余地は戻り高値 864 円 までで +9.0%。下値リスク −0.1% / 上値余地 +9.0%。追加の警戒要素として 弱気プライスアクション・需給混戦 が観測されています。

警戒(赤)・総合スコア 32 / 100。現状は「遷移期で停滞・方向感喪失」と定義できる。リスクの解釈は「重度の警戒と閑散な燃料状態が同居」。マインドセットは「積極的な追従に値するリスクリワード」(下値リスク −0.1% / 上値余地 +9.0% = リスクリワード 71.0 倍)。次の節目は戻り高値 864 円(+9.0%)。