キーコーヒー

「エネルギー凝縮期」にある銘柄。主要 4 本 MA が ±3% 以内に密集し、方向感を喪失したレンジ状態。上下どちらに振れても初動は速くなりやすい平衡局面。現在価 1,937 円 に対し、20MA 1,945 円・80MA 1,979 円・200MA 1,985 円・240MA 1,983 円。4 本 MA の総レンジ幅は 2.04%。なお、価格は直近のスイング安値 1,950 円 → 1,906 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。(直近 120 日 ATR 0.7% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 1,906 円 から +1.6% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 2,001 円 の壁が +3.3% 先に迫る、判定点を試す局面。なお、直近 5 日(-0.07%/日)は 20 日(-0.07%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、出来高 0.57 倍 の中位水準・合意も伴わず、特に目立つ要素はない。壁手前の失速: 節目(戻り高値 2,001 円)が +3.3% 先に迫る位置で、5 日 -0.07%/日 と速度が鈍化中。突破できなければ反落側に回る分岐局面。ただし、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。なお、需給構造のバランスも確認できる。

2 件の警戒シグナルが集中、重度の警戒が必要な局面です。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 1,906 円(−1.6%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、次の到達目標は戻り高値 2,001 円(+3.3%)。下値リスク −1.6% / 上値余地 +3.3%。ただし、上昇 5 波進行中の局面、波動の最終段階に入っている可能性が高い。補足の警戒材料: 月足下降中の買い禁止・弱気プライスアクション が点灯。

警戒(赤)・総合スコア 37 / 100。凝縮継続・蓄積中。重度の警戒と平凡な燃料状態が同居の状態。マインドセットは「条件次第で限定的に取れる局面・性急な動きは控える」(下値リスク −1.6% / 上値余地 +3.3% = リスクリワード 2.1 倍)。参考まで 20MA 乖離 -0.4%(1,945 円)。