Ｈｍｃｏｍｍ

「地下圏」に沈む銘柄。主要 4 本 MA すべてを上に置いた、下降構造の継続。すべての支持帯が抵抗帯に変化した深刻な下落状態。現在価 652 円 に対し、20MA 661 円・80MA 823 円・200MA 1,007 円・240MA 978 円。合わせて、価格は直近のスイング安値 658 円 → 619 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。同時に、エリオット波動分析でも 週足は 下降1波進行中(日足は判定不能)。なお、フィボナッチ 61.8% (661 円) に 1.4% 以内まで接近、境界の節目で意識されやすい位置。(直近 120 日 ATR 6.5% の高ボラ銘柄ゆえ、ダウ判定の検知窓は N=20 日に拡張)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 619 円 から +5.3% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

視界の節目は戻り高値 730 円、残距離 +11.96% の中位射程。なお、20MA の傾きが鈍り(5 日 -0.25%/日 vs 20 日 -0.28%/日)、加速は途切れている。また、5 日比 1.04 倍 の出来高に法則合流が乗る、標準的な燃料状態。補助情報として、需給構造のバランスも確認できる。

警戒材料は 3 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。一方、反発めどは順次、最初は 20MA 戻り 661 円(現在価から +1.4%)。続く反発候補: 80MA 戻り 823 円(+26.2%)・240MA 戻り 978 円(+50.1%)。同時に、日足は上昇 5 波進行中であり、終盤の過熱警戒位置にあります。追加の警戒要素として 弱気プライスアクション・BB エクスパンション後・需給混戦 が観測されています。

警戒(赤)・総合スコア 27 / 100。立ち位置は「底値圏での蓄積期」。リスクの解釈は「重度の警戒と標準的な燃料が同居」。マインドセットは「下落構造のため、反発確認まで動かない判断が無難」。直近の反発候補は20MA 戻り 661 円(+1.4%)。