サンマルクホールディングス

「警戒圏」に踏み入った銘柄。短中期 MA は上にあるが、価格が長期 MA (200MA / 240MA) を割り込み、上昇の前提が崩れ始めた危険信号。現在価 2,673 円 に対し、20MA 2,790 円・80MA 2,918 円・200MA 2,747 円・240MA 2,688 円。合わせて、価格は直近のスイング安値 3,015 円 → 2,902 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。(直近 120 日 ATR 1.9% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 2,902 円 を -7.9% 割り込んでおり、上昇構造の前提が崩れている。

上値節目は戻り高値 3,195 円(残 +19.5%)、届く前の距離を保つ局面。なお、20MA の傾きが鈍り(5 日 -0.59%/日 vs 20 日 -0.47%/日)、加速は途切れている。また、5 日比 1.05 倍 の出来高、合意法則も不点灯で平凡な燃料状態。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。補助情報として、需給構造のバランスも確認できる。

警戒材料は 3 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。一方、次に止まる可能性のある下値は YTD 低値 2,622 円(-1.9%)。同時に、上昇 5 波進行中の局面、波動の最終段階に入っている可能性が高い。点灯中の希少警戒シグナル: 下降中の買いはギャンブル・BB エクスパンション後・需給混戦。

警戒(赤)・総合スコア 27 / 100。警戒圏で軟着陸を探る。重度の警戒と平凡な燃料状態が同居の状態。最終判断: 下落構造のため、反発確認まで動かない判断が無難。直近の反発候補はYTD 低値 2,622 円(-1.9%)。