サインポスト

「地下圏」に沈む銘柄。主要 4 本 MA すべてを上に置いた、下降構造の継続。すべての支持帯が抵抗帯に変化した深刻な下落状態。現在価 214 円 に対し、20MA 221 円・80MA 249 円・200MA 285 円・240MA 294 円。ただし、価格は直近のスイング安値 206 円 → 210 円 と切り上げており、買い意欲の強さを示している。その一方で、エリオット波動分析でも 月足は 下降1波進行中(日足は判定不能)。合わせて、ボリンジャーバンド下限を突破しており (bb_position -2.13σ)、価格は統計的な安値圏まで売り込まれている。(直近 120 日 ATR 3.6% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 210 円 から +1.9% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

上値節目は戻り高値 230 円(残 +7.5%)、届く前の距離を保つ局面。なお、直近の傾きが急になり(5 日 +0.07%/日 vs 20 日 -0.13%/日)、上昇エンジンに点火している。また、出来高は 5 日比 0.33 倍 の通常水準、法則合意ありで根拠は中庸。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。補助情報として、需給構造のバランスも確認できる。

警戒材料は 4 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。一方、反発めどは順次、最初は 20MA 戻り 221 円(現在価から +3.2%)。続く反発候補: 80MA 戻り 249 円(+16.4%)・200MA 戻り 285 円(+33.2%)。追加の警戒要素として 月足下降中の買い禁止・マクロ弱気・弱気プライスアクション が観測されています。

待機(黄)・総合スコア 40 / 100。現状は「地下圏で反発の予兆」と定義できる。背後にあるのは「重度の警戒と標準的な燃料が同居」の構図。結論は「下落構造のため、反発確認まで動かない判断が無難」。反発めどまでの距離: 20MA 戻り 221 円 で +3.2%。