日本システム技術

「地下圏」に沈む銘柄。主要 4 本 MA すべてを上に置いた、下降構造の継続。すべての支持帯が抵抗帯に変化した深刻な下落状態。現在価 1,597 円 に対し、20MA 1,644 円・80MA 1,894 円・200MA 2,155 円・240MA 2,113 円。合わせて、価格は直近のスイング安値 1,875 円 → 1,611 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。同時に、ボリンジャーバンド下限を突破しており (bb_position -1.35σ)、価格は統計的な安値圏まで売り込まれている。(直近 120 日 ATR 4.4% の高ボラ銘柄ゆえ、ダウ判定の検知窓は N=20 日に拡張)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 1,611 円 を -0.9% 割り込んでおり、上昇構造の前提が崩れている。

上値節目は戻り高値 1,742 円(残 +9.1%)、届く前の距離を保つ局面。なお、直近 5 日(-0.38%/日)は 20 日(-0.62%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、出来高は 5 日比 0.90 倍 の中位、法則の合意も限定的で特徴は薄め。加えて、需給構造のバランスも確認できる。

3 件の警戒シグナルが同時点灯、中度の注意が要る局面です。一方、反発めどは順次、最初は 20MA 戻り 1,644 円(現在価から +3.0%)。続く反発候補: 80MA 戻り 1,894 円(+18.6%)・240MA 戻り 2,113 円(+32.3%)。点灯中の希少警戒シグナル: 月足下降中の買い禁止・下降中の買いはギャンブル・マクロ弱気。

警戒(赤)・総合スコア 32 / 100。現状は「底堅いエネルギーの充填期」と定義できる。中度の警戒材料と平凡な燃料状態が同居の状態。結論は「下落構造のため、反発確認まで動かない判断が無難」。直近の反発候補は20MA 戻り 1,644 円(+3.0%)。