日本精蝋

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 222 円 に対し、20MA 240 円・80MA 256 円・200MA 220 円・240MA 215 円。ただし、価格は直近のスイング安値 227 円 → 214 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。(直近 120 日 ATR 5.0% の高ボラ銘柄ゆえ、ダウ判定の検知窓は N=20 日に拡張)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 214 円 から +3.7% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 283 円 までまだ +27.5% の余地、射程外と言える距離。なお、直近 5 日(-0.28%/日)は 20 日(-0.05%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、出来高は 5 日比 0.95 倍 の通常水準、法則合意ありで根拠は中庸。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。加えて、需給構造のバランスも確認できる。

複数の警戒シグナル 2 件が同期、撤退準備の段階に入っています。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 214 円(−3.6%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、上値余地は戻り高値 283 円 までで +27.5%。下値リスク −3.6% / 上値余地 +27.5%。ただし、日足は上昇 5 波進行中であり、終盤の過熱警戒位置にあります。点灯中の希少警戒シグナル: 弱気プライスアクション・BB エクスパンション後。

待機(黄)・総合スコア 48 / 100。現状は「押し目での休止局面」と定義できる。背後にあるのは「重度の警戒と標準的な燃料が同居」の構図。結論は「積極的な追従に値するリスクリワード」(下値リスク −3.6% / 上値余地 +27.5% = リスクリワード 7.6 倍)。目標までの残額: 戻り高値 283 円 まで +27.5%。