三ツ星ベルト

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 3,965 円 に対し、20MA 3,995 円・80MA 4,069 円・200MA 3,858 円・240MA 3,797 円。ただし、価格は直近のスイング安値 3,965 円 → 3,855 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。その一方で、エリオット波動分析でも 月足は 上昇1波進行中(日足は判定不能)。なお、フィボナッチ 38.2% (4,019 円) に 1.4% 以内まで接近、境界の節目で意識されやすい位置。(直近 120 日 ATR 1.6% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 3,855 円 から +2.9% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

価格は +3.8% 先の戻り高値 4,115 円 にあと一歩、節目を踏みに来た位置。なお、直近 5 日(-0.12%/日)は 20 日(-0.07%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、出来高 0.72 倍 の中位水準・合意も伴わず、特に目立つ要素はない。節目手前での失速: 戻り高値(4,115 円)まで +3.8%、5 日傾き -0.12%/日 で勢い停滞。壁を越える燃料の点火がなければ後退の確度が高まる。ただし、構造的には 3 波最優先の波動進行が確認でき、上昇基調の根幹に裏付けが乗る。補助情報として、需給構造のバランスも確認できる。

警戒材料は 2 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。なお、現生命線は 3,855 円(直近スイング安値 / 押し安値・−2.8%)、鈍化局面で振り戻しの余地を確保。また、戻り高値(4,115 円)が次の節目、上値余地は +3.8%。下値リスク −2.8% / 上値余地 +3.8%。追加の警戒要素として リターンムーブ(戻り売り)・下位足のダブルトップ が観測されています。

待機(黄)・総合スコア 45 / 100。立ち位置は「押し目での休止局面」。重度の警戒と平凡な燃料状態が同居の状態。最終判断: リワードがリスクを十分に上回らず、慎重な様子見(下値リスク −2.8% / 上値余地 +3.8% = リスクリワード 1.4 倍)。次の節目は戻り高値 4,115 円(+3.8%)。