浜松ホトニクス

「青天井」を歩む銘柄。主要 4 本 (20MA / 80MA / 200MA / 240MA) すべてを下に従えた、上昇構造の完遂状態。あらゆる抵抗帯が支持帯に転化した理想的な上進局面。現在価 2,770 円 に対し、20MA 2,746 円・80MA 2,215 円・200MA 1,882 円・240MA 1,863 円。さらに、価格は直近のスイング安値 1,880 円 → 2,282 円 と切り上げており、買い意欲の強さを示している。なお、エリオット波動分析でも 月足は 下降2波進行中(日足は判定不能)。(直近 120 日 ATR 3.5% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 2,282 円 から +21.4% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 3,100 円 まで残 +11.9%、踏み込みには余地のある中位帯。なお、20MA の傾きが鈍り(5 日 -0.07%/日 vs 20 日 +1.20%/日)、加速は途切れている。また、出来高 1.07 倍 の平均的水準、法則の同期で堅実な推進。加えて、需給構造のバランスも確認できる・点火シグナルの観測あり、足元の動きに裏付け。

2 件の警戒シグナルが同時点灯、中度の注意が要る局面です。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 2,282 円(−17.7%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、次の到達目標は戻り高値 3,100 円(+11.9%)。リスクは下値 −17.7%、リワードは上値 +11.9%。点灯中の希少警戒シグナル: 5 波伸びきり警戒・弱気プライスアクション。

待機(黄)・総合スコア 65 / 100。青天井での速度低下・利確警戒。リスクの解釈は「中度の警戒材料と標準的な燃料が同居」。マインドセットは「リワード不足・深追いを避け、次の押し目まで資金温存が手筋」(下値リスク −17.7% / 上値余地 +11.9% = リスクリワード 0.7 倍)。次の節目は戻り高値 3,100 円(+11.9%)。