三菱重工業

「遷移期」にある銘柄。A 組 (20MA / 80MA) と B 組 (200MA / 240MA) の優劣が交差し、勢力図が書き換わる途中の方向感なき時期。判定を保留すべき構造の再構築局面。現在価 3,968 円 に対し、20MA 3,739 円・80MA 4,398 円・200MA 4,267 円・240MA 4,152 円。なお、価格は直近のスイング安値 3,415 円 → 3,404 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。ただし、エリオット波動分析でも 週足は 上昇2波進行中(日足は判定不能)。その一方で、ボリンジャーバンド上限を突破しており (bb_position +1.5σ)、価格は統計的な高値圏に踏み込んでいる。(直近 120 日 ATR 4.5% の高ボラ銘柄ゆえ、ダウ判定の検知窓は N=20 日に拡張)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 3,404 円 から +16.6% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

上値節目への距離は +21.5% と長く、戻り高値(4,823 円)を意識する段階ではない。なお、20MA の傾きが鈍り(5 日 -0.38%/日 vs 20 日 -0.77%/日)、加速は途切れている。また、出来高は 5 日比 0.98 倍 の中位、法則の合意も限定的で特徴は薄め。一方、構造的には 3 波最優先の波動進行が確認でき、上昇基調の根幹に裏付けが乗る。加えて、需給構造のバランスも確認できる。

2 件の警戒シグナルが同時点灯、中度の注意が要る局面です。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 3,404 円(−14.2%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、上値余地は戻り高値 4,823 円 までで +21.5%。リスクは下値 −14.2%、リワードは上値 +21.5%。補足の警戒材料: 5 波伸びきり警戒・弱気プライスアクション が点灯。

待機(黄)・総合スコア 45 / 100。遷移期で停滞・方向感喪失。リスクの解釈は「中度の警戒材料と平凡な燃料状態が同居」。最終判断: 条件次第で限定的に取れる局面・性急な動きは控える(下値リスク −14.2% / 上値余地 +21.5% = リスクリワード 1.5 倍)。目標までの残額: 戻り高値 4,823 円 まで +21.5%。