カヤバ

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 4,435 円 に対し、20MA 4,512 円・80MA 4,604 円・200MA 4,208 円・240MA 4,010 円。ただし、価格は直近のスイング安値 4,350 円 → 4,090 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。その一方で、エリオット波動分析でも 週足は 上昇4波進行中(日足は判定不能)。なお、フィボナッチ 50% (4,435 円) に 0.0% 以内まで接近、境界の節目で意識されやすい位置。(直近 120 日 ATR 2.8% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 4,090 円 から +8.4% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 4,705 円 まで残 +6.1%、踏み込みには余地のある中位帯。なお、推進速度は直近 5 日 +0.22%/日 と長期 20 日(+0.14%/日)を上回る加速基調。また、出来高 0.75 倍 の中位水準・合意も伴わず、特に目立つ要素はない。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。加えて、需給構造のバランスも確認できる。

警戒シグナルは点灯しておらず、構造の安定が保たれている局面です。なお、加速基調により、20MA − ATR の 4,090 円(−7.8%)へ生命線をタイト化。さらに、上値余地は戻り高値 4,705 円 までで +6.1%。リスクは下値 −7.8%、リワードは上値 +6.1%。

推進(青)・総合スコア 83 / 100。立ち位置は「押し目からの反発加速・買い場到来」。警戒は限定的と平凡な燃料状態が同居の状態。マインドセットは「リワード不足・深追いを避け、次の押し目まで資金温存が手筋」(下値リスク −7.8% / 上値余地 +6.1% = リスクリワード 0.8 倍)。目標までの残額: 戻り高値 4,705 円 まで +6.1%。