桜井製作所

「地下圏」に沈む銘柄。主要 4 本 MA すべてを上に置いた、下降構造の継続。すべての支持帯が抵抗帯に変化した深刻な下落状態。現在価 461 円 に対し、20MA 470 円・80MA 543 円・200MA 582 円・240MA 583 円。ただし、価格は直近のスイング安値 429 円 → 450 円 と切り上げており、買い意欲の強さを示している。その一方で、ボリンジャーバンド下限を突破しており (bb_position -2.12σ)、価格は統計的な安値圏まで売り込まれている。(直近 120 日 ATR 3.2% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 450 円 から +2.4% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

価格は +4.6% 先の戻り高値 482 円 にあと一歩、節目を踏みに来た位置。なお、5 日(+0.12%/日)と 20 日(+0.14%/日)はほぼ並走、構造維持の段階。また、出来高 5 日比 0.49 倍 で関心の希薄化が目立つ閑散な状態。なお、需給構造のバランスも確認できる。

警戒材料は 5 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。一方、下降継続中。最も近い反発候補は 20MA 戻り 470 円(+2.1%)。続く反発候補: 80MA 戻り 543 円(+17.7%)・200MA 戻り 582 円(+26.2%)。追加の警戒要素として 月足下降中の買い禁止・マクロ弱気・下位足のダブルトップ が観測されています。

警戒(赤)・総合スコア 25 / 100。地下圏で底値圏推移。背後にあるのは「重度の警戒と閑散な燃料状態が同居」の構図。最終判断: 下落構造のため、反発確認まで動かない判断が無難。反発めどまでの距離: 20MA 戻り 470 円 で +2.1%。