南陽

「押し目確認」を進める銘柄。長期の支持帯 (200MA / 240MA) の上で、短中期 (20MA / 80MA) の過熱を冷ましている局面。買い場の探索段階。現在価 1,479 円 に対し、20MA 1,464 円・80MA 1,482 円・200MA 1,438 円・240MA 1,412 円。さらに、価格は直近のスイング安値 1,403 円 → 1,430 円 と切り上げており、買い意欲の強さを示している。これに加え、エリオット波動分析でも 月足は 上昇1波進行中(日足は判定不能)。なお、フィボナッチ 50% (1,494 円) に 1.0% 以内まで接近、境界の節目で意識されやすい位置。(直近 120 日 ATR 1.6% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 1,430 円 から +3.4% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 1,524 円 の壁が +3.0% 先に迫る、判定点を試す局面。なお、直近 5 日(-0.09%/日)は 20 日(-0.01%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。一方、5 日平均出来高が 60 日比 0.48 倍 と落ち、参加者の関心が薄れている。壁手前の失速: 節目(戻り高値 1,524 円)が +3.0% 先に迫る位置で、5 日 -0.09%/日 と速度が鈍化中。突破できなければ反落側に回る分岐局面。ただし、3 波目という構造的推進力が点灯、整合性の高い局面。なお、需給構造のバランスも確認できる。

1 件の警戒シグナルが集中、重度の警戒が必要な局面です。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 1,430 円(−3.3%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、次の到達目標は戻り高値 1,524 円(+3.0%)。リスクは下値 −3.3%、リワードは上値 +3.0%。ただし、日足は上昇 5 波進行中であり、終盤の過熱警戒位置にあります。追加の警戒要素として 需給混戦 が観測されています。

待機(黄)・総合スコア 40 / 100。押し目での休止局面。背後にあるのは「重度の警戒と閑散な燃料状態が同居」の構図。最終判断: リワード不足・深追いを避け、次の押し目まで資金温存が手筋(下値リスク −3.3% / 上値余地 +3.0% = リスクリワード 0.9 倍)。目標までの残額: 戻り高値 1,524 円 まで +3.0%。