ジャフコ　グループ

「地下圏」に沈む銘柄。主要 4 本 MA すべてを上に置いた、下降構造の継続。すべての支持帯が抵抗帯に変化した深刻な下落状態。現在価 2,151 円 に対し、20MA 2,260 円・80MA 2,376 円・200MA 2,441 円・240MA 2,440 円。ただし、価格は直近のスイング安値 2,196 円 → 2,253 円 と切り上げており、買い意欲の強さを示している。なお、エリオット波動分析でも 日足は 下降3波進行中 で、上位足 (週足・月足) との整合性も確認できる。補足すると、ボリンジャーバンド下限を突破しており (bb_position -2.13σ)、価格は統計的な安値圏まで売り込まれている。(直近 120 日 ATR 1.7% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 2,253 円 を -4.5% 割り込んでおり、上昇構造の前提が崩れている。

戻り高値 2,321 円 まで残 +7.9%、踏み込みには余地のある中位帯。なお、直近 5 日(-0.22%/日)は 20 日(-0.16%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。ただし、出来高(5 日比 1.80 倍)と法則合流が揃い、燃焼効率の高い局面。蓄積期 ─ 反転待機: 速度は 5 日 -0.22%/日 で鈍化中だが、出来高 5 日比 1.80 倍 + 法則合流の高密度燃料が背後に。エネルギー蓄積からの反転を待つ構図。さらに、構造的には 3 波最優先の波動進行が確認でき、上昇基調の根幹に裏付けが乗る。なお、需給構造のバランスも確認できる。

短期警戒は 1 件のシグナルに留まり、影響は限定的です。なお、反発めどは順次、最初は 20MA 戻り 2,260 円(現在価から +5.1%)。続く反発候補: 80MA 戻り 2,376 円(+10.5%)・240MA 戻り 2,440 円(+13.4%)。補足の警戒材料: 危険な 3 波(上位足下降中) が点灯。

待機(黄)・総合スコア 50 / 100。現状は「底値圏での蓄積期」と定義できる。背後にあるのは「軽度の警戒材料と高密度燃料が同居」の構図。矛盾の解釈: 弱気構造下での燃料蓄積・反転待機の構図。最終判断: 下落構造のため、反発確認まで動かない判断が無難。直近の反発候補は20MA 戻り 2,260 円(+5.1%)。