三井倉庫ホールディングス

「エネルギー凝縮期」にある銘柄。主要 4 本 MA が ±3% 以内に密集し、方向感を喪失したレンジ状態。上下どちらに振れても初動は速くなりやすい平衡局面。現在価 3,800 円 に対し、20MA 3,867 円・80MA 3,918 円・200MA 3,938 円・240MA 3,939 円。4 本 MA の総レンジ幅は 1.89%。なお、価格は直近のスイング安値 3,787 円 → 3,753 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。(直近 120 日 ATR 2.6% の標準ボラ、検知窓 N=10 日)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 3,753 円 から +1.2% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 3,993 円 まで残 +5.1%、踏み込みには余地のある中位帯。なお、直近 5 日(-0.07%/日)は 20 日(-0.07%/日)より失速気味、勢いを取り戻すかが焦点。また、5 日比 1.28 倍 の出来高、合意法則も不点灯で平凡な燃料状態。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。加えて、需給構造のバランスも確認できる。

警戒材料は 1 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。なお、通常守り(直近スイング安値・押し安値の高い方)、現生命線は 3,753 円(−1.2%)。速度の鈍化を踏まえ、ストップは緩和して保持。また、戻り高値(3,993 円)が次の節目、上値余地は +5.1%。リスクは下値 −1.2%、リワードは上値 +5.1%。点灯中の希少警戒シグナル: 下位足のダブルトップ。

警戒(赤)・総合スコア 37 / 100。現状は「凝縮継続・蓄積中」と定義できる。リスクの解釈は「重度の警戒と平凡な燃料状態が同居」。マインドセットは「反発余地は大きいが、構造崩壊中ゆえ深追いは不適」(下値リスク −1.2% / 上値余地 +5.1% = リスクリワード 4.1 倍)。参考まで 20MA 乖離 -1.7%(3,867 円)。