吉野家ホールディングス

「エネルギー凝縮期」にある銘柄。主要 4 本 MA が ±3% 以内に密集し、方向感を喪失したレンジ状態。上下どちらに振れても初動は速くなりやすい平衡局面。現在価 3,021 円 に対し、20MA 3,126 円・80MA 3,210 円・200MA 3,141 円・240MA 3,164 円。4 本 MA の総レンジ幅は 2.78%。なお、価格は直近のスイング安値 3,125 円 → 3,020 円 と切り下げており、下値の脆さがうかがえる。(直近 120 日 ATR 1.8% の低ボラ、検知窓 N=5 日で細かい変化を拾う)なお、ダウ理論の根幹である押し安値 3,020 円 から +0.0% 上の位置で推移しており、上昇構造の起点はまだ生きている。

戻り高値 3,270 円 まで残 +8.2%、踏み込みには余地のある中位帯。なお、20MA の傾きが鈍り(5 日 -0.16%/日 vs 20 日 -0.16%/日)、加速は途切れている。また、出来高 1.08 倍 の中位水準・合意も伴わず、特に目立つ要素はない。一方、エリオット波動の 3 波(押し目買い最重要パターン)が活性化、推進構造が同期している。補助情報として、需給構造のバランスも確認できる。

警戒材料は 1 件と多く、本格的な防衛体制を取るべき水準。なお、現生命線は 3,020 円(直近スイング安値 / 押し安値・−0.0%)、鈍化局面で振り戻しの余地を確保。また、上値余地は戻り高値 3,270 円 までで +8.2%。リスクは下値 −0.0%、リワードは上値 +8.2%。補足の警戒材料: 弱気プライスアクション が点灯。

警戒(赤)・総合スコア 37 / 100。凝縮継続・蓄積中。重度の警戒と平凡な燃料状態が同居の状態。最終判断: 積極的な追従に値するリスクリワード(下値リスク −0.0% / 上値余地 +8.2% = リスクリワード 249.0 倍)。次の節目は戻り高値 3,270 円(+8.2%)。